User Manual

Chapitre 11: Application Finances 198
e : total des intérêts payés du versement PM1
au versement PM2 (ΣINT)
a + b = un remboursement (PMT)
BAL0 = PV
(lorsque « Payment Date » est « End »)
INT1 = 0, PRN1 = PMT
(lorsque « Payment Date » est
« Begin »)
Conversion entre taux d’intérêt nominal et taux d’intérêt effectif
Le taux d’intérêt nominal (valeur I % spécifiée par l’utilisateur) est converti en taux d’intérêt effectif (I % ' )
pour les prêts à remboursement échelonné où le nombre de versements annuels est différent du nombre de
périodes de calcul de l’intérêt composé.
I%' =
I%
(1 +
)– 1
[C/Y ]
[P/Y ]
{ }
× 100
100 × [C/Y ]
Le calcul suivant est effectué après la conversion du taux d’intérêt nominal en taux d’intérêt réel, et le résultat
est utilisé pour les calculs suivants.
i = I%' ÷ 100
Conversion d’intérêts
EFF =
n
APR/100
1 +
– 1 × 100
n
APR =
100
EFF
1 +
– 1 × n × 100
1
n
Coût/Vente/Marge
CST = SEL
100
MRG
1 –
SEL =
100
MRG
1 –
CST
MRG(%) =
SEL
CST
1 –
× 100
Dépréciation
u Méthode linéaire
YR1(PV – FV )
SL
1 =
n 12
×
(PV – FV )
SL
j =
n
12 – YR1
(YR112)
(PV – FV )
n 12
×
SLn+1 =
u Méthode à taux constant
100
YR1
I%
FP
1 = PV ×
12
×
100
I%
FP
j = (RDVj–1 + FV ) ×
FP
n+1 = RDVn (YR112)
RDV1 = PV – FV – FP1
RDV
j = RDVj–1 – FPj
RDV
n+1 = 0 (YR112)
u Méthode d’amortissement proportionnel
n (n + 1)
Z =
2
2
(Intg(n' ) + 1)(Intg(n' ) + 2 × Frac(n' ) )
Z' =
SYD
1 =
YR1
12
n
Z
× (PV
– FV )
n' – j + 2
Z'
)(PV
– FV – SYD1)( j1)SYDj = (
RDV
1 = PV – FV – SYD1
RDVj = RDVj –1 – SYDj
n' – (n + 1) + 2
Z'
)(PV
– FV – SYD1)(YR112)
12 – YR1
12
×SYD
n+1 = (
12
YR1
n' = n –
Σ
=PM1 +PM1+1 + … + PM2
PM2
PM1